Menurut Bahri (2020:207) arus kas dari aktivitas operasi merupakan aktivitas penghasil utama pendapatan entitas yang berasal dari transaksi yang menentukan laba neto atau kerugian suatu entitas. Arus kas operasi dapat dijadikan sebagai indikator untuk menilai kemampuan suatu entitas tanpa sumber pendanaan eksternal.Menurut Kieso dkk. (2018:592), arus kas dari aktivitas operasi merupakan aktivitas yang meliputi pengaruh kas dari transaksi yang masuk dalam penentuan laba bersih. Arus kas masuk dari aktivitas operasi meliputi penerimaan kas dari penjualan barang atau jasa dan pengembalian atas pinjaman (bunga) dan efek ekuitas (dividen), sedangkan arus kas keluar dari aktivitas operasi meliputi pengeluaran
kas untuk pemasok atas persediaan, karyawan atas jasa, pemerintah atas pajak, pemberi pinjaman atas bunga, dan pihak lain atas beban. Arus kas dari aktivitas operasi menjadi indikator utama untuk menentukan sejauh mana operasi entitas tersebut menghasilkan arus kas yang cukup untuk membayar kewajibannya, mempertahankan kemampuan operasi entitas, dan melakukan investasi baru tanpa jaminan sumber pembiayaan eksternal. Dalam Linawati (2017) menyatakan bahwa jika rasio arus kas operasi terhadap laba bersih tinggi, maka tingkat kualitas laba juga semakin tinggi. Hal ini menyebabkan beberapa analis keuangan tertarik mengaitkan arus kas operasi sebagai penentu atas persistensi laba, dikarenakan mereka menganggap arus kas operasi lebih persisten dibandingkan komponen akrual.