Istilah kualitas audit dapat memiliki makna yang berbeda tergantung dari sudut pandang penerima atau pemberi jasa audit. Entitas pemilik maupun pihak penggunalaporan keuangan berpendapat bahwa kualitas audit terjadi jika auditor dapat memberikan jaminan bahwa tidak ada salah saji material atau kecurangan (fraud) dalam laporan keuangan auditan. Sedangkan para auditor memandang kualitas audit terjadi apabila mereka bekerja sesuai standar profesional yang ada, dapat menilai resiko bisnis audit dengan tujuan untuk meminimalisasi resiko litigasi dan menghindari kejatuhan auditor (Harom, 2012). Auditor dalam melakukan pelaksanaan auditnya harus menjaga kualitas auditnya agar dapat terus dipercaya oleh masyarakat sebagai penyedia informasi bagi laporan keuangan. Hal tersebut terlihat dari manfaat yang diperoleh pemakai informasi risiko dalam mempertimbangkan pengambilan keputusan. Sebagaimana dijelaskan oleh De Angelo sebagaimana dikutip oleh Mulyadi (2002), bahwa kualitas audit adalah probabilitas dimana semang auditor menemukan dan melaporkan tentang adanya suatu pelanggaran dalam sistem akuntansi auditnya. Dalam pcnelitiannya,
Watkins dkk. (2004) telah mengidentifikasi empat buah definisi kualitas audit dari beberapa ahli, yaitu sebagai berikut:a.Kualitas audit adalah probabilitas nilaian-pasar bahwa laporan keuangan mengandung kekeliruan material dan auditor akan menemukan dan melaporkan kekeliruan material tersebut.b.Kualitas audit merupakan probabilitas bahwa auditor tidak akan melaporkan laporan audit dengan opini wajar tanpa pengecualian untuk laporan keuangan yang mengandung kekeliruan material.c.Kualitas audit diukur dari akurasi informasi yang dilaporkan oleh auditor.d.Kualitas audit ditentukan dari kemampuan audit untuk mengurangi noisedan bias dan meningkatkan kemurnian pada data akuntansi.De Angelo dalam Tjun-Tjun Law (2012) dalam Dewi Handayani (2014) mendefinisikan kualitas audit sebagai kemungkinan (joint probability) dimana seorang auditor akan menemukan dan melaporkan pelanggaran yang ada dalam sistem akuntansi kliennya. Kemungkinan dimana auditor akan menemukan salah saji tergantung pada kualitas pemahaman auditor (kompetensi), sementara tindakan melaporkan salah saji tergantung pada independensi auditor.
Definisi mengenai kualitas audit diatas dapat diambil poin pentingnya bahwa audit yang berkualitas adalah audit yang dilaksanakan oleh orang yang kompeten dan orang yang independen. Widiastuty dan Febrianto (2010) dalam I Putu Nuratama (2011) mendefinisikan auditor yang kompeten adalah auditor yang memiliki kemampuan teknologi, mamahami dan melaksanakan prosedur audit yang benar serta memahami dan menggunakan metode penyampelan yang benar. Sebaliknya auditor yang independen adalah auditor yang jika menemukan pelanggaran, akan secara independen melaporkan pelanggaran tersebut. Probabilitas auditor akan melaporkan adanya pelanggaran atau independensi auditor targantung pada tingkat kompetensi mereka.IkatanAkuntan Indonesia (IAI) menyatakan bahwa audit yang dilakukan auditor dikatakan berkualitas, jika memenuhi standar auditing dan standar pengendalian mutu SPAP (Standar Profesional Akuntan Publik). Standar Profesional Akuntan Publik merupakan Standar Auditing yang menjadi kriteria ataupun pedoman kerja minimum yang memiliki kekuatan hukum bagi para auditor dalam melakukan tanggung jawab profesionalnya.Kasus Enron telah membuktikan bahwa sebuah kantor akuntan besar tidak akan lebih berkualitas dibandingkan dengan kantor akuntan yang lebih keci1 jika sumber daya yang dimilikinya tidak digunakan secara independen. Arthur
Andersen ketika menjadi auditor Enron adalah kantor akuntan yang besar dengan sumber daya yang juga besar, namun tidak terbukti digunakan secara independcn.Menurut Riyatno (2007), terdapat beberapa proksi yang lazim digunakan dalam penelitian mengenai kualitas audit, diantaranya ukuran KAP (brand name reputation), feeaudit yang diterima, dan spesialisasi dalam suatu industri. Dalam penelitianini penulis menggunakan ukuran KAP sebagai alat ukur untuk melihat kualitas audit. Ukuran KAP menggunakan pengukuran variabel dummyyaitu 1 (jika perusahaan diaudit oleh KAP berafiliasi Big Four) dan 0 (jika perusahaan diaudit oleh KAP berafiliasi non BigFour)