Fixed Effect Model

Fixed Effect Model merupakan teknik estimasi model regresi yang mengasumsikan bahwa perbedaan antar individu dapat diakomodasi dari intersep yang berbeda. Hal tersebut disebabkan adanya variabel yang tidak masuk dalam persamaan model regresi sehinnga ada kemungkinan terjadinya intercept tidak konstan. Model ini menggunakan variabel dummy atau least-squares dummy variable (LSDV) untuk menghitung intercept yang berbeda.